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股市配資浮世繪：贏錢去“水會” 爆倉大悲咒
無界新聞記者 黃柯傑 實習記者 趙寧
興奮的K線像喝瞭神符一樣快速拉起，看著屏幕，已經平倉的劉鋼(化名)面如死灰。在這場股市的賭博遊戲中，他以過山車的方式結束上半年的征程，100萬元本金通過杠桿賺到800萬元利潤，隨後在一個星期內化為灰燼。
“在上半年的行情下，人的賭性被勾起，股市變成賭市瞭。”他淡淡地看著顯示屏，一支接一支地抽煙，7月8日下午，此時大盤正在掙紮，進場國傢隊資金正努力撬著封停的個股。
自從有瞭場外配資後，劉鋼覺得炒股和去澳門是一樣刺激的事情。他全程體驗2015年上半年的這波行情，賺得金銀滿缽後，轉到股災的生死煎熬。
一周之內，從死亡日到光榮日，中國股市上演驚天逆轉，大媽的國歌響徹營業廳，紅綠交替浮沉，財富瞬間聚散。
劉鋼說，他癡迷股市，不光是追逐財富，更是修行自己。每次買賣時的抉擇都能讓他深深熟悉自己人性的另一面，面對財富數字增長或者消失，認識人性的貪婪，隨著紅綠翻轉跌宕，貪欲被克制或者釋放，這都讓他欲罷不能。
杠桿，杠桿
在趙林的HOMS系統下，類似劉鋼等人都去建立賬戶，將保證公教信用貸款率利最低銀行信貸年息金打入後進行股票買賣。保證金的比例可以按照雙方的約定決定：1：3、1：4甚至1：9
今年35歲的劉鋼是地道的寧波人，他中等身材，常年梳著三七開的發型，活像一個機關的辦公人員，每晚吃宵夜，身材卻瘦得像一捆排骨拼湊成，巴寶莉[微博]T恤衫皺巴巴地套在身上，兩眼永遠是半瞇狀態，但盯著電腦屏幕的時候，卻神采奕奕地放光。
劉鋼能同時看三臺電腦，歪著頭看一眼大盤走勢，手指快速在鍵盤上翻轉，熟練地跳出所需要的信息，瞬間又切換到交易盤面。
現在，劉鋼是焦慮的職業炒股人，以前他是一個無憂無慮的富二代。
劉鋼的父親是在上世紀90年代就開服裝廠。2005年大學畢業後，劉鋼就到北京和上海做業務，三年後，他嘗試開拓自己的領地，和朋友在上海開設貿易公司，專門做成衣的出口業務。
他認為自己是一個成功的商人，從小到大，從未為缺錢操心過。2010年，劉鋼女兒出生，可愛的女兒改變瞭劉鋼的很多人生觀念，他主動回到傢庭，這時候看到妻子在做股票。
他開始對紅綠K線逐漸關註，一開始是小玩玩，投入20萬元的資金入市，並因此認識一幫做投資的朋友，每周都組織聚會分析判斷股票走勢。
2014年6月的一次聚會上，圈內請在上海奮戰股市的李大師喝酒講經。李大師喝到微醺，站起來聲稱，現在大盤底部已經到瞭，大傢不要失去財富暴漲的機會，在眾聲附和中，劉鋼決定加碼，他和妻子決定投入200萬元私房錢炒股。
當他們準備入市時，李大師神秘兮兮地告訴他，還有一種方法可以更快速地賺錢，“你知道場外杠桿嗎？”
經過一番介紹，劉鋼和妻子覺得可以賭一把，決定以1:8的杠桿比例，拿出100萬元本金，以每個月2%的利息，配資700萬元組成800萬元規模的配資賬戶。他的妻子則用100萬元本金炒股。
劉鋼這樣的大戶，是趙林(化名)公司努力尋找的大客戶。
早上8點半，趙林就端坐在寧波南部商務區的公司會議室開會。南部商務區被定位為“寧波曼哈頓”，雖沒成為金融中心，卻意外發展成浙東地區的P2P中心，成為資金客的冒險樂園。這裡寫字樓租金便宜，視野開闊，屬於新興公司優先的選擇地。在辦公面積隻有240平方米的公司，趙林卻經營著每天數千萬產值的生意——純粹的錢生意。
2014年初，趙林的P2P公司開業，畢業於浙江工商大學的趙林曾做過銀行理財銷售，後投資自營P2P的網絡平臺。他的生意並非一帆風順，接連而來的P2P危機，讓公司的日子舉步維艱，趙林帶著工作人員焦頭爛額地忙著到處要債。
一切的轉機來源於一個電話。
趙林說，2014年5月，杭州的一個同行偷偷告訴他，現在他們公司已經轉行做配資瞭，年收益能達到20%——雖然不如P2P，但更為穩健。
趙林第二天就到杭州，實地參觀瞭朋友的公司，當即決定轉型做炒股的配資工作。這時候他才知道，那套能讓他們風險可控的軟件叫做恒生電子HOMS系統。
恒生電子HOMS系統是一個能設定子賬戶，實現炒股分倉操作的風險控制系統。簡單說，在一個基金管理人的同一個賬號下，可以建立二級子賬戶，這些賬戶都能獨立交易和清算。在趙林的HOMS系統下，類似劉鋼等人都去建立賬戶，將保證金打入後進行股票買賣。保證金的比例可以按照雙方的約定決定：1：3、1：4甚至1：9。如果保證金虧到警戒線，HOMS系統就能自動平倉，將賬戶內的股票全部清空，讓配資方解決風控問題。
趙林為此成立營銷團隊，到處尋找配資的炒股客戶，從中賺取息差。
2014年10月後，隨著股指一路上漲，客戶介紹客戶，產值像滾雪球一樣慢慢壯大，趙林所需要的資金也越來越多，面臨嚴重的資金短缺。
恰巧趙林的哥哥在做大宗塑料粒子的進口業務，國內客戶都是款到發貨，但是到國外進貨後，可以使用信用證延期三個月支付，前提是支付一點點利息。
兩兄弟一拍即合，嫁接上哥哥的資金水渠後，通過復雜的貿易公司轉賬，將錢納入到配資公司的系統內，半年不到，趙林的產值像吹氣球一樣擴大數倍，所投入的資金最高時候超過3億元。
隨著玩票的深入，趙林和朋友一起合股投入2000萬元，置辦6臺電腦，找瞭3個操盤手，在辦公室的小房間，組建起一支私募的隊伍。
他深信，這波牛市能超過2007年的牛市頂部。
大跌之門
翻開當天的操盤市值，趙林算瞭一下，已經達到與操盤手們約定的獎勵點位——隻要每天盈利超過投入資金的3%，那麼就能獲得“獎勵”。趙林撥通一個秘密電話，電話那端傳來甜甜的聲音
回望這波被稱為股災的大跌行情，6月12日是關鍵的一點。
早前的6月12日，上證指數一路攀升到5178點的最高點。在此高點後，上證指數停滯上攻，並出現三天的微跌行情。市場的判斷是，在國泰君安新股申購後，數萬億元的資金再度回到市場，即便是調整，在資金返場後，上證指數還會繼續上攻。
在創新高的當天，證監會[微博]例行新聞發佈會上，發言人鄧舸義正言辭地表示要求券商自查場外接口，不為投資者提供融資便利。
似乎前景一片光明。但沒有人想到，大跌的大門才剛剛打開。
6月18日上午開盤前，劉鋼開車來到證券公司的營業部，他剛剛和老婆吵完架，連跌的行情，讓他悶悶不樂。
如果從去年的100萬元算起，劉鋼的資產在6月初達到頂峰——他在配資公司的子賬號內有2400多萬元的股票市值，其中本金達到800萬元，配資1600萬元。他妻子的賬號內的100萬元資本金，也達到400多萬元市值。
今年4月初，他的妻子看中寧波鄞州區的一套別墅，想讓劉鋼賣掉一部分股票，套取現金買一套700萬元的別墅，但他根本無暇顧及妻子的各種勸說。
6月15日，大盤回調後，劉鋼認為這是上攻到6000點高地的征兆。但是妻子卻認為，要見好就收，希望他能夠拿出至少500萬元，預付房款。劉鋼認為妻子是婦人之見，擋住他發財的道路。雙方在傢裡爭吵後，劉鋼妻子偷偷打開自己的賬號，賣掉全部股票，拿出420多萬元現金。
端午節後的6月23日是周二，是當周四個交易日的第一天。劉鋼來到朋友在證券公司的操盤室，大盤從4500點高開後，探底直下，臨近中午已經擊穿4300點。
這樣的跌幅讓劉鋼暗暗擔心，他拿出手機給幾個老股民打電話，一通電話後，決定下午減倉。“當時我想好，哪怕是割肉，我也要減倉到3成。”劉鋼回憶。
未曾想到，大盤又快速拉起，在打新回流利好的消息下，再度回拉，到下午收盤時，再度站上4500點。
劉鋼輕輕舒瞭一口氣，一切似乎是向好的跡象。他晚上和朋友一起吃瞭五星級的自助餐，因為與老婆鬧得不愉快，他還賭氣開一個房間。
同一時刻，會議室裡，趙林在做收盤後的總結報告。他的操盤手神采奕奕地匯報，當天抄底成功。三位年輕的操盤手一致認為，階段性的調整已經結束，大盤將再度上攻。
翻開當天的操盤市值，趙林算瞭一下，已經達到與操盤手們約定的獎勵點位——隻要每天盈利超過投入資金的3%，那麼就能獲得“獎勵”。
趙林撥通一個秘密電話，電話那端傳來甜甜的聲音。趙林疲憊地說，晚上要帶三個兄弟來水會“玩玩”，一切都要安排好。聽著趙林打電話，操盤手的看盤勞累一掃而光。
第二天，周三的大盤按照劉鋼預料的走向。但是，第三天，周四的股市急轉直下，大傢還未看明白時，到周五，大盤急跌又急跌。
按照預案，在上午十點半大盤未翻紅的情況下，劉鋼選擇清倉；趙林的操盤手隻留下半倉。到下午收盤，上證指數跌掉334點，收於4192點，大盤跌幅超過7%，兩千多隻股票趴倒在跌停版。
各類股評師預判，中級調整已經確立，上證指數預計會調整到4000點左右形成中級底部。
雪崩循環
劉鋼所在的微信群內說話的人越來越少。其中一個在圈內公認的投資大哥已經斬倉離場，傷心地去越南度假；另外一個傳奇股票女神，正買著貢品連夜開車到寺院做一場法事。開盤看著大綠的時候，劉鋼播放著大悲咒以期讓自己的內心得到平靜
事後回望，從6月29日到7月3日，如同噩夢雪崩的一周即將開始。
6月27日晚上，劉鋼遊泳後準備換衣服，他看瞭一眼手機屏幕，看到新聞跳出央行[微博]“雙降”的新聞。他認為重大利好已經開始。
當他開車準備回傢的時候，股友微信群裡人頭閃爍，大傢都在傳送這條大新聞。在這樣的局面下，周一的看盤似乎篤定得很。
6月29日，大盤再度高開近百點，隨後低走，劉鋼選擇建倉後大盤又忽然被拉起，盯盤的劉鋼長松一口氣，買下的股票瞬間就有兩個點的利潤。
但是上午10時後，大盤急轉直下，跌到4000點底部後，再度拉起，站回4000點位。
劉鋼在事後才知道，很多私募都在當天上午的高開行情中選擇主動清倉走人，但是他卻成為接棒手。
周二開盤，大盤再度拉起，趙林和劉鋼都選擇八成重倉進入。他們認為，大盤4000是底線。未料厄運正式開始。
周三跌5.2%，周四跌3.48%，周五跌5.8%。
巨跌伴隨著四起的謠言。網上各種消息源宣稱，有一股神秘的境外資金通過股指期貨做空中國，更有人號召，“俠之大者，為國接盤。”
但是，能接盤的大俠們已經內力耗盡。上海證券界傳言，混沌投資的總裁、中國期貨界的大佬葛衛東期指爆倉，損失40億元。葛衛東未正面回應，卻在微博發送一首女聲的《你的樣子》，並點評“真好聽”。淡定的氣魄讓趙林對葛衛東如神一樣的膜拜。
這三天內，趙林的HOMS系統警報四起，幾乎都是不停地在平倉。客服小姐給客戶打電話，要求客戶打保證金，但是大多數客戶基本已經彈盡糧絕。
“1:5爆掉後，1:4就到警戒線，眼看著1:4爆掉，1:3就到警戒線，像多米諾骨牌一樣成排倒下去。”趙林打比方說。
到7月3日周五，大盤收盤到3687點後，趙林的客戶90%已經爆倉出局。
配資的劉鋼在當天下午看到，自己賬戶的市值從2400萬元跌到1000萬元，這其中包括800萬元的配資款，資金到瞭1:3的警戒線。
救市政策陸續到來，7月3日，中金所[微博]稱要抑制股指期貨短線過度交易。在這一天的晚間，中金所公告瞭6月15日以來股指期貨的交易情況，認為不存在國外現貨市場上所謂的“裸賣空”，但反映出短線投機氣氛加劇，稱要防范和打擊蓄意做空、市場操縱等違法違規行為，維護市場正常交易秩序。為抑制短線過度交易，中金所決定對滬深300、上證50、中證500股指期貨合約按照報單委托量差異化收取交易費用。
劉鋼所在的微信群內說話的人越來越少。其中一個在圈內公認的投資大哥已經斬倉離場，傷心地去越南度假；另外一個傳奇股票女神，正買著貢品連夜開車到寺院做一場法事。開盤看著大綠的時候，劉鋼播放著大悲咒以期讓自己的內心得到平靜。
救市，爆倉
至下午一點半時，劉鋼發現自己的賬戶內，從最高點的2400萬元，隻剩下30多萬元。在那一刻，劉剛的心情不是沉重。他隻感到如釋重負，內心一下子解脫瞭。他開車回傢吃飯，平靜地告訴妻子，自己已經爆倉，妻子隻有安慰的話。劉鋼想到妻子執意套現離場420萬元，差點當場跪下去
7月4日星期六，救市行動全面升級。
此時，大戶們已經奄奄一息，流動性匱乏。當天晚上，21傢券商稱將聯合出資1200億元投資藍籌ETF，以及公募基金表態的消息。
7月5日，周日晚上，劉鋼再看一眼手機，他看到作為國傢隊主力的匯金公司已經出手。當天晚上9點多，證監會網站公佈，中國央行將協助通過多種形式，向中證金提供流動性支持，以維護股票市場穩定。
當天晚上，趙林的糾結到瞭極點：他的公司賬號裡都是錢，那些強行平倉的客戶賬戶裡隻剩下一個零頭。他本人的股市賬戶，則已經虧掉1000萬元。
他給一個上海做基金的朋友打電話，對方告訴他，周一準備加倉殺入，底部已經基本確立。國傢隊不僅要救市，而且要抓人，一些裸賣空的機構將遭到嚴懲。
7月6日，又是周一。利好堆積之下，指數似乎等待王者歸來，在開盤競價階段，大盤一片紅，許多個股都封在漲停板上。
劉鋼長舒一口氣，因為上周收盤時已經接近他平倉的警戒線。但是，未料大盤瞬間高開低走，至下午一點半時，劉鋼發現自己的賬戶內，從最高點的2400萬元，隻民間信貸設定貸款全省皆可處理信貸銀行利率剩下30多萬元。
在那一刻，劉剛的心情不是沉重。他隻感到如釋重負，內心一下子解脫瞭。
下午收盤，大盤雖然有所回拉，但此時劉鋼已經出局。他開車回傢吃飯，平靜地告訴妻子，自己已經爆倉，妻子隻有安慰的話。劉鋼想到妻子執意套現離場420萬元，差點當場跪下去。
當天晚上，趙林則去洗瞭桑拿。夏天的桑拿池孤單冷清，他一個人泡在熱水池內，任由熱氣在身邊浮起，一動不動地像一隻青蛙思考人生。
當下回想，一切如浮雲。2000萬元的私募基金，配資1:1，最高峰值達到4500萬元，如今卻接近平倉。此外，他公司裡的配資客戶，幾乎全部爆倉。
“我在水裡懷疑人生，甚至想到時光能否倒流，甚至在想，如果明天股市反彈，那麼我是否應該再去賭一把。”趙林說，五味雜陳的當時，他賭的欲望再一次被勾起。
大奇跡日
“最多國傢借你一個跌停板，馬上就是逼空行情。”對方不耐煩地掛掉電話。牛市如死機的電腦重新熱啟動，趙林快速來到操盤手的小房間，他像一個勝利者大手一揮說：“再劃3000萬元，趕緊給我抄底。”
7月7日和7月8日，周二和周三，股指並未像預料那樣救起。已經不再焦灼的劉鋼，習慣性地看瞭看股市新聞，和股友聚會。他這時才發現，因杠桿爆倉的朋友遠超過他的預期：有一位虧掉1000萬元本金，虧掉500萬元左右的至少3位，還有幾位發言和聚會都很積極的股友已經退群，更多人都在等死——他們的股票已經保護性停牌，但都認為復牌後會繼續暴跌。
似乎國傢隊的救市未起作用，市場利空傳言烏雲密佈。上海有人帶話過來，上證指數會到3000點左右。
7月9日，周四。早上6點多，趙林起床洗漱後就到公司，他進門先燒香拜財神——自從股災以來，水果糕點供奉從未中斷。場外融資爆倉後，公司現金大都已回籠——來自類似劉鋼的爆倉的配資客戶們。賬戶上現在躺著3億多元配資資金，他開始思考這些錢的出路。
利好還在不停地出臺，央行已根據中證金的需求向其提供瞭充足的再貸款。
8點半開例會時，業務員的手機響個不停，前幾天還沮喪的業務員欣喜地告訴他：“老板，很多人想進場，我們的生意又回來瞭。”
當天下午，趙林正在沙發上打盹，開盤後不久，一個操盤手闖進他的辦公室，大喊著，“老板，有大買單，救起來瞭。”趙林打開電腦，看著跌停的股票幾十萬手的壓單正在逐漸被蠶食。
趙林趕緊給上海基金公司的朋友打電話。對方說，剛剛打光全部子彈。
“如果繼續扛不住呢？”趙林惴惴不安地問。
“最多國傢借你一個跌停板，馬上就是逼空行情。”對方不耐煩地掛掉電話。
牛市如死機的電腦重新熱啟動，趙林快速來到操盤手的小房間，他像一個勝利者大手一揮說：“再劃3000萬元，趕緊給我抄底。”
新聞來源http://finance.sina.com.cn/china/jrxw/20150722/070822757458.shtml
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